A公司是一家化工企業(yè)，2015年公司經(jīng)營環(huán)境發(fā)生了一些變化，導(dǎo)致部分財務(wù)指標(biāo)出現(xiàn)異常，銷售凈利率、將資產(chǎn)收益率、存貨周轉(zhuǎn)率和應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率均大副度下降；流動負債增長較快，資產(chǎn)負債率上升，為此公司召開專門分析會：

（1）銷售部分負責(zé)人指出，由于受外部環(huán)境的影響，產(chǎn)品的銷量下降較快，為此公司采取了更為寬松的信用政策，導(dǎo)致應(yīng)收賬款占用增加，貨款回收困難。

（2）采購部門負責(zé)人指出，主要原材料價格有一定的下降，公司增加了材料采購數(shù)量，導(dǎo)致原材料的庫存大幅增加。

（3）財務(wù)經(jīng)理指出，公司為維持應(yīng)收賬款和原材料占用資金的需要，借入了大筆短期借款。

結(jié)合案例材料，回答下列問題：

（1）案例提到的財務(wù)指標(biāo)中，反映營運能力和盈利能力的指標(biāo)各有哪些？（4分）

（2）導(dǎo)致公司應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率和存貨周轉(zhuǎn)率下降的主要原因分別是什么？（6分）

（3）你認為公司應(yīng)從哪些方面采取措施改善目前的現(xiàn)狀。（6分）

 

甲公司擬采購一批貨物，供應(yīng)商規(guī)定的付款條件為：“2/10，N/30”。每年按照360天計算。

要求：（1）計算放棄現(xiàn)金折扣的機會成本（計算結(jié)果保留小數(shù)點后兩位）

  （2）如果銀行借款年利率為15%，每半年付息一次。計算銀行借款的實際利率，并判斷該公司是否應(yīng)該放棄現(xiàn)金折扣；（計算結(jié)果保留小數(shù)點后兩位）

（3）如果甲公司目前有一短期投資，其報酬率為40%，判斷該公司是否應(yīng)該放棄現(xiàn)金折扣。（計算結(jié)果保

留小數(shù)點后兩位）

下列能夠降低公司財務(wù)風(fēng)險的籌資方式是

• A、普通股
• B、融資租賃
• C、公司債券
• D、銀行借款